Армагеддон завтра (учебник для желающих выжить)

компании, чья бизнес-модель целиком основывается на работе в рамках сети Интернет. Наибольшее распространение получили в конце 1990-х годов. Название произошло от английского dot-com («точка-com») – домена верхнего уровня. com, в котором зарегистрированы преимущественно коммерческие организации.

Создатель пакетной технологии компьютерных сетей Ethernet Роберт Меткалф однажды вывел формулу, согласно которой полезность любой сети прямо пропорциональна квадрату численности её пользователей. Сейчас это утверждение считается чуть ли не главной причиной возникновения в конце XX века пузыря новой интернет-экономики. Предприниматели и инвесторы, поверив в универсальность этой формулы, бросились инвестировать в сомнительные интернет-проекты.

Бурное развитие «доткомов» было связано с повышенным вниманием общества к новым возможностям, предоставляемым всемирной сетью. Возникновение огромного количества фирм, которые, используя слово «Интернет» в качестве магического заклинания, легко получали значительные инвестиции не только от венчурных фондов, но и от более традиционных финансовых институтов.

Большинство бизнес-моделей компаний «новой волны» были неэффективны, а средства расходовались в основном на маркетинговые кампании и рекламу в прессе и на телевидении. Пузырь доткомов лопнул 10 марта 2000 года, когда произошло обвальное падение индекса высокотехнологичных компаний NASDAQ. Перед этим индекс NASDAQ достиг своего максимума в 5048,62 (с дневным пиком в 5132,52), тем самым удвоив показатели годичной давности. Большинство компаний dot com лопнули вместе с американской биржей акций. В результате этих событий сотни Интернет-компаний обанкротились, были ликвидированы или проданы. Несколько руководителей компаний были осуждены за мошенничество и растрату денег акционеров.

Потребовалось три года для того, чтобы интернет-экономика вернула доверие инвесторов. После этих событий слово «дотком» стали употреблять в пренебрежительном смысле, как обозначение какой-либо незрелой, непродуманной, либо неэффективной концепции бизнеса.

Перегрев может сопровождаться как инфляцией, так и дефляцией (падением цен) в зависимости от денежной политики Центрального банка, ведущего эмиссию. Как правило, наблюдаются высокие, значительно выше средних, темпы роста экономики; растут товарные и фондовые рынки.

Теперь про перепроизводство. Это – производство какого-нибудь товара в слишком большом количестве. В абсолютном смысле оно имеет место очень редко, ибо почти нет такого предмета, потребление которого не могло бы быть расширено. К таким случаям можно отнести, например, большой урожай фруктов, большой улов рыбы при отсутствии сбыта и т. п. То есть в большинстве кризисных случаев перепроизводство есть производство товара в таком количестве, которое превышает спрос лиц, обладающих покупательными средствами, но не спрос вообще.

Обычно каждый производитель рассчитывает размеры своего производства наугад, предположительно, и никогда не может точно выяснить величину будущего спроса. К тому же нередко он расширяет производство в надежде уменьшить издержки, чтобы понизить цену товара и одержать верх над конкурентами. Иногда перепроизводство и сопровождающее его падение цен приводят к промышленному кризису; это бывает в тех случаях, когда перепроизводство выражается в резкой форме и когда ему предшествует спекуляция с чрезмерным повышением цен на товары.

И, наконец, третий вид кризиса – сырьевой, или ресурсный. Он самый плохой, так как нехватка какого- либо ресурса требует существенного уменьшения его потребления при производстве, или перехода на другой ресурс – а это не всегда возможно. Самые ужасные последствия может иметь для всего человечества нехватка таких ресурсов, как чистая вода, чистый воздух, здоровая пища.

Циклы и причины кризисов

В 1845 году бельгийский математик П.Ф. Ферхюльст, анализируя уравнение Мальтуса для народонаселения, видоизменил его, приблизив к реальной ситуации, существующей в природе. Он учёл уменьшение численности видов животных за счёт ограниченности ареала их обитания или же количества ресурсов. В дальнейшем это уравнение получило название логистического. Оно показывает, что скорость роста популяции определяется свойствами организмов, ограничена плотностью популяции (предельной нагрузкой на среду), и со временем замедляется, достигая некоторого предельного значения. Уравнение Ферхюльста лежит ныне в основе всех математических моделей, описывающих поведение сложных динамических систем в условиях ограниченных ресурсов.

Экономика тоже относится к таким системам.

В ХХ веке независимо друг от друга американский физикохимик А.Дж. Лотка (в 1925 году) и итальянский математик и физик В. Вольтера (в 1926-м) предложили математические модели для расчёта результатов конкурентных взаимоотношений между двумя видами типа: хищник – жертва; паразит – хозяин; потребитель – корм, и т. п. За основу они брали систему логистических уравнений.

Модели Лотки – Вольтеры очень хороши для описания взаимодействий потребителя и производителя в экономике. Что интересно – они показывают стационарную точку равновесия и, казалось бы, тем самым подтверждают верность представления о «невидимой руке рынка», позволяющей достигать равновесия в экономике. Но вот на что надо непременно обратить внимание: эта точка неустойчива. Любые флуктуации системы, возникшие из-за внешних или внутренних причин, выводит систему из равновесия, и она приобретает колебательный характер во времени, переходя к циклическому поведению!

Примеры флуктуационного воздействия: технологические сдвиги, климатические изменения, открытие новых источников сырья, колебания мировых цен на сырьё и колебания обменного курса, ставки ссудного процента, спрос частного сектора и т. д. Решения государственных органов власти на макроуровне могут воздействовать на спрос.

Всё это вызывает цикличность развития.

От времён Мальтуса и до нашего времен обнаружено почти полторы тысячи различных типов экономических циклов. Их можно разделить на четыре основные категории: короткие, средние, длинные и сверхдлинные (циклы Кондратьева).

Короткие циклы – от одного до четырёх-пяти лет, так называемые циклы запасов. Их наличие объясняют тем, что запасы и финансы время от времени заканчиваются. Обычный финансовый год – своеобразный искусственный аналог подобного цикла: закупка товара (подъём запасов, минимум финансов), его продажа (минимум запасов, максимум финансовых средств) и т. д. То есть смену периодов процветания и депрессии вызывает изменение состояния денежного потока.

Циклы средней продолжительности длятся пять-десять лет. Считается, что их порождает «человеческий фактор», а также они связаны с особенностями производства. В зависимости от причин выделяют (по имени описавших их исследователей) циклы Кузнеца, циклы Друкера и т. д.

Длинные циклы в десять – двадцать пять лет связаны со строительством и перепроизводством, они вызываются обновлением зданий, дорог, крупных сложных производств (конвейерных линий, крупного оборудования), капитальным ремонтом производственных фондов и пр., то есть их причина лежит в смене инфраструктуры. Скажем, если сеть трубопроводов – одна из главных опор экономики, то понятно, что её обновление вызовет некоторые колебания последней.

В начале ХХ века австрийский экономист Й. Шумпетер объяснял экономические колебания в долгосрочном периоде, помимо смены инфраструктуры, также вовлечением в эксплуатацию новых ресурсов и освоением новых территорий. Свои взгляды он изложил в книге «Теория экономического развития», вышедшей в 1913 году.

Согласно Шумпетеру, эпохи повышенной экономической активности представляют собой периоды, на протяжении которых развитие техники и открытие новых ресурсов создают благоприятную основу для роста, и в первую очередь – для роста инвестиций. В длительные периоды экспансии вводится в действие новая, революционная техника, которая глубоко меняет характер всей экономики. Эта техника создаёт основу для увеличения массы капитальных благ и роста инвестиций, что влечёт за собой создание новых предприятий и нового оборудования. Но процветание не возникает всего лишь как результат изобретений или открытий. Оно становится результатом практического внедрения нововведений, которые становятся движущей силой периода процветания.

Мощнейший экономический рост США в конце 1980-х – начале 1990-х годов, кстати, был целиком замешан на хайтеке, сыгравшем роль своеобразного мотора экономики. Правда, всё это закончилось довольно плачевно в начале XXI века. Ведь в таком случае спад представляет собой реакцию экономической