Краткосрочная торговля. Эффективные приемы и методы

Стандартное отклонение – это статистическая величина, измеряющая, как далеко значения отстоят от среднего значения, в данном случае – как далеко цены разбрасываются от 20-дневной скользящей средней. Статистически 95 % значений падает в пределах двух стандартных отклонений от среднего значения, а это означает, что 95 % цен располагается между верхней и нижней лентами Боллинджера.

Боллинджер говорил, что его индикатор не дает абсолютно точных сигналов покупки и продажи на основании прикосновения цены к краям полос, но они могут определить границы, между которыми движения цены могут быть исследованы с помощью дополнительных индикаторов.

Полосы Боллинджера используются, как правило, в совокупности с другими индикаторами. Наиболее распространенный – RSI. Джон Боллинджер рекомендует RSI, допуская также использование индикаторов MACD, Money Flow или баланс объема.

Полосы Боллинджера определяют относительные максимумы и минимумы рынка. Это определение может быть использовано для сравнения действий цены и индикаторов, чтобы прийти к решению о покупке или продаже.

Примеры (рис. 41–42).

РИС. 41

РИС. 42

На рис. 41 иллюстрируются полосы Боллинджера.

Полосы Боллинджера дают отличную информацию о предстоящем изменении цены. Они дают раннее предупреждение об изменении волатильности сжатием или расширением. Когда цены консолидируются в диапазоне, полосы сжимаются; как правило, после этого идет всплеск волатильности. Расширение полос дает сигнал о временной нестабильности между спросом и предложением, что может говорить о предстоящем снижении волатильности (рис. 42).

Канал Кельтнера

Канал Кельтнера основывается на среднем истинном торговом диапазоне (ATR). Он может использоваться вместо полос Боллинджера или процентных конвертов. Индикатор был первоначально разработан Честером Кельтнером и позже модифицирован Линдой Брэдфорд Рашки. Она предложила для расчета канала использовать средний торговый диапазон (ATR), рассчитанный за 10 дней. Канал Кельтнера состоит из двух полос, отложенных от экспоненциальной скользящей средней (ЕМА), обычно 20-дневной, в обе стороны. Для верхней полосы ATR рассчитывается за 10 дней, удваивается и прибавляется к скользящей средней. Для нижней полосы ATR рассчитывается за 10 дней, удваивается и вычитается из значения скользящей средней. Сигнал покупки возникает, когда цена закрывается выше верхней полосы. Сигнал продажи возникает, когда цена закрывается ниже нижней полосы. После сильного восходящего тренда смотрите за ранними сигналами выхода, такими как прорыв через трендовую линию или закрытие цены ниже средней линии скользящей средней. Это позволит зафиксировать больше прибыли, чем при закрытии ниже нижней полосы (рис. 43).

РИС. 43

Как и во всех системах, основанных на ценовых конвертах, существует высокая вероятность того, что цена останется в пределах конверта. Когда цена все-таки прорывается за пределы конверта, это может быть воспринято как начало сильной тенденции и соответственно как сигнал покупки или продажи. Когда цены закрываются выше верхней полосы, это означает, что есть высокая вероятность продолжения роста цены. Когда цены закрываются ниже нижней полосы, то ожидается продолжение падения. На повышающемся рынке средняя линия, или 20-периодная ЕМА, должна обеспечить поддержку цене. Наоборот, на понижающемся рынке она обычно будет являться сопротивлением. Как и все системы следования за трендом, канал Кельтнера хорошо работает во время восходящих или нисходящих трендов, но теряет деньги на боковике. Каналы Кельтнера эффективнее работают в сочетании с другими индикаторами типа RSI или MACD.

Примеры (рис. 44–45).

РИС. 44

На рис. 44 показан канал Кельтнера.

Рисунок 45 иллюстрирует использование канала Кейтнера и полос Боллинджера: когда полосы Боллинджера заходят внутрь канала Кельтнера, то можно ожидать скачка цены с выходом за границы канала. Данный подход хорошо прогнозирует в ближайшее время всплеск волатильности.

РИС. 45

Полосы Фибоначчи

Каналы Фибоначчи получаются, когда к скользящей средней прибавляют и вычитают расширения Фибоначчи, умноженные на 8-дневный торговый диапазон. При помощи этих полос трейдеры пытаются найти ключевые области поддержки и сопротивления. Каналы Фибоначчи – это один из лучших способов найти точки разворота тенденции. Тенденции как обычно заканчиваются вблизи крайних полос (рис. 46).

РИС. 46

РИС. 47

На мой взгляд, наилучшие результаты могут быть получены с использованием различных временных интервалов для одного и того же актива. Каналы Фибоначчи могут быть использованы наряду с другими индикаторами. Если на мелких и больших графиках уровни совпадают, то это значительные уровни, которые цена вряд ли сможет игнорировать, и скорее всего они будут ценой всегда отрабатываться. Для открытия позиции используют уровни на старших временных рядах. На маленьких ценовых рядах полосы Фибоначчи используют для выставления защитных остановок.

Пример выше показывает каналы Фибоначчи. Видно, как цена технично отрабатывает крайние полосы канала (рис. 47).

РИС. 48

На рис. 48 видно, как пробой крайней полосы канала привел к стремительному падению цены.

Волны Эллиотта

В конце 1920-х гг. Ральф Эллиотт предложил оригинальную теорию, которая впоследствии стала носить его имя. Эллиотт обнаружил, что рынки имеют волновую структуру. Он предположил, что любое движение рынка состоит из пяти волн (рис. 49–51).

РИС. 49

Волновая теория Эллиотта – это сложный и очень субъективный для каждого трейдера инструмент анализа рыночной ситуации. Я не встречал трейдеров, которые использовали бы волновую теорию Эллиотта в своем торговом методе. Есть только один практический подход, изложенный Томасом Джосефом. Если мы видим самую длинную тенденцию, то делаем предположение, что это третья волна движения, последующий откат расцениваем как четвертую волну и на ней открываем позицию в сторону основной тенденции. И когда цена поднимается на новый максимум, там мы и закрываем свою позицию.

РИС. 50

РИС. 51

Модель «Parabolic SAR»

Модель, основанная на индикаторе «Parabolic SAR», встречается очень редко, обычно на мегабычьем или медвежьем рынке. Когда идет сильный рост цен, почти по вертикали, есть высокая вероятность отката цены почти до уровня в 62 % от тенденции. Вот на этом наблюдении и построена эта модель (рис. 52).

РИС. 52

Trade:

После параболического роста цены сначала снижаются, но потом еще раз пытаются восстановиться. Открываем короткую позицию на второй неудавшейся попытке протестировать пик цены или при пробое линии тренда.

Stop:

Стоп ставим на верхнем значении индикатора.

Модель «Три холма и гора»