При начальном размере счета $ 10 000 данный профиль прибыли/убытка должен показать максимальную прибыль в $ 845 ($ 10 845 – $ 10 000) и минимальную прибыль в $ 67,63 после 10 сделок; максимальную прибыль в $ 1369 и минимальную прибыль в $ 483 после 30 сделок; максимальную прибыль в $ 1918 и минимальную прибыль в $ 989 после 50 сделок. Из 50 сделок выигрышными будут всего 17, а 33 – проигрышными. Максимальный процентный выигрыш после 50 сделок будет равен 19,18 %. И хотя процентное соотношение выигрышей к проигрышам невелико, даже скромное следование за трендом позволяет получить за год более чем достойную прибыль (см. табл. 3.4a).
Трейдер № 2 тоже торгует по трендам, но она время от времени забывает о дисциплине и позволяет убытку слишком разрастаться. У нее такое же соотношение риска/вознаграждения 7:3, и она оказывается права один раз при каждых двух проигрышных сделках (доля выигрышей 33,3 %). Проблема с дисциплиной приводит к тому, что проигрыш составляет 10 % в 12, 24, 36 и 48 сделках года (один раз в квартал она забывает о дисциплине). Что будут означать четыре плохо проведенных сделки из 50 для счета этого трейдера? См. табл. 3.4б.
После года торговли этот трейдер будет в течение последнего квартала иметь убыток в размере от –5,4 до –17,4 % от величины ее первоначального счета. Это нехороший год. Сделки с 10 %-ными убытками обошлись ей дорого.
Наконец, есть трейдер № 3, который также дисциплинирован. Он проводит 50 сделок в год и, как у других, на каждую выигрышную сделку у него приходится два проигрыша. Этот трейдер открывает сделки на ключевых граничных линиях, что требует от него рисковать в каждой сделке только 20 пипсами, или 2 % счета в размере $ 10 000. Однако, поскольку рискует он меньше, то ставит перед собой цель получать только 60 пипсов, или 6 %, на каждом выигрыше при своем счете в $ 10 000. Это означает, что соотношение вознаграждения/риска составляет 3:1.
Кроме того, он старается дольше держать свои сделки на трендах, когда представляется такая возможность. В подобные периоды он зарабатывает по 10 % со сделки, хотя и всего четыре раза в год (по одному разу в квартал). Для счета в $ 10 000 это будет 100 пипсов.
Как и другие трейдеры, он корректирует размер позиции в зависимости от увеличения или уменьшения размера счета, но всегда рискует только 20 пипсами и стремится заработать 60 пипсов в каждой сделке (за исключением четырех сделок с 10 %-ным выигрышем). Ему удается поймать четыре таких тренда в 10-ю, 22-ю, 34-ю и 46-ю недели. Его впечатляющие результаты показаны в табл. 3.4 в.
Это упражнение с числами демонстрирует, что выполнение поставленной задачи «заработать как можно больше» достигается путем поиска трендов и следования им. Трейдер № 3, рисковавший в каждой сделке только 2 % своего счета (20 пипсами), смог немного улучшить свои выигрыши, достигнув соотношения вознаграждения/риска в 3:1. Для этого ему достаточно было получать прибыль всего в 60 пипсов, что на 10 пипсов меньше, чем у других трейдеров. Они же не так хорошо угадывали уровни граничных линий, поэтому им приходилось при открытии сделок рисковать больше. Трейдер № 3 смог заработать по 6 % 13 раз в год и по 10 % еще четыре раза. У него было 33 проигрышных сделки, но в каждой он потерял только 2 % на сделку (20 пипсов). Он использовал ключевые граничные линии, которые подтверждали или опровергали его точку зрения, и соглашался с этими результатами.
Трейдер № 1 также добился неплохих успехов. Он получил хорошую прибыль. Однако не смог увеличить размер своих выигрышей, и ему приходилось рисковать 3 % (30 пипсами) при открытии сделок, поскольку он не так хорошо определял граничные линии. Он чувствовал, что мог бы добиться большего в соотношении выигрышей/проигрышей и уровней входа, но удовольствовался достигнутым.
Наконец, трейдер № 2 потеряла деньги. У нее было несколько хороших выигрышей, но четыре раза в год она срывалась и, как трейдер № 1, не очень успешно определяла уровни открытия сделок.
Математические выкладки, стоящие за трендами и уровнями открытия, могут явиться для вас настоящим откровением. Они покажут, как торговать вблизи граничных линий и оставаться на трендах, вручив вам тем самым ключи к успеху.
Следующая глава представляет собой еще один шаг по направлению к успешной торговле и атаке на валютный рынок. Мы рассмотрим план игры.
Глава 4
Каков ваш план игры?
Сейчас вы уже, вероятно, поняли, что я стараюсь находить параллели между спортом и трейдингом. Для меня успех в спортивных состязаниях служит прекрасным сравнением с успехом в трейдинге. В футболе, если вы удачно выдаете 60 % своих пасов, значит, вы начинающий квотербек НФЛ. В трейдинге, если вы добиваетесь успеха в 60 % сделок, вы должны преуспевать. В гольфе контролирование риска, или правильное «управление лужайкой», позволит вам уменьшить число очков на карточке участника. В трейдинге контролирование и знание риска позволит вам избежать больших убытков на счете. Теннис представляет собой игру риска и вознаграждения; в бейсболе есть высокая вероятность неудачи – нужно этой вероятностью управлять и контролировать ее; в футболе также можно уступать в отдельных эпизодах, а потом провести комбинацию, похожую на большой тренд, и забить решающий гол.
Готов поспорить, что если бы спортсменов и трейдеров собрали вместе и они заговорили бы о своем образе мышления и проблемах, которые им приходится преодолевать для достижения успеха, и о том, как они решают в уме возникающие задачи, то сходство оказалось бы поразительным.
В предыдущей главе мы познакомились с постановкой задачи, общей для всех валютных трейдеров: «Заработать как можно больше с наименьшим риском». Используя еще одну спортивную метафору, скажу, что теперь мяч нужно повести дальше по полю, чтобы разобраться, как будет выполняться эта задача. Пришло время разработать план игры для выполнения поставленной задачи.
Для каждой поставленной задачи требуется план игры
Футбольный тренер может сформулировать задачу так: «Выиграть как можно больше матчей с наименьшим количеством травм». Первая часть похожа на задачу трейдера – заработать как можно больше. Если футбольная команда не хочет выиграть как можно больше матчей (иными словами, «заработать как можно больше»), ей не следует играть. Означает ли это, что команда выиграет все матчи? Нет. Но, как бы там ни было, все ее игроки должны стремиться к победе в каждом матче.
Вторая часть задачи, «с наименьшим количеством травм», относится к необходимости сохранить в игре лучших игроков. Чем меньше команда получит травм, тем выше ее шансы выиграть больше матчей.
Сравните это с той частью задачи трейдера, где говорится о «наименьшем риске». Если вы идете на слишком большой риск, то, вероятно, потерпите неудачу. Страх ваш
